Súlyozott átlagár (PMP)

Nem tudjuk kitalálni, mikor van a legjobb idő a befektetésre. De ha ugyanazt az összeget időszakosan befektetjük ártól függetlenül, hosszú távon semlegesíthetjük a volatilitást és a gazdagságot.. Ez a stratégia Dollárköltség-átlagolás vagy Súlyozott átlagár.

Szakmai karrierem középpontjában a pénzügyek állnak, de mindenekelőtt a könyvelés. Különböző számviteli módszereket alkalmaznak a vállalat áruinak értékelésére. Közülük a FIFO (first in-first out), a LIFO (Last in first out out) és a PMP (Weighted Average Price). Nemcsak számviteli tantárgyakban tanulmányoztam ezeket a fogalmakat, hanem többször látom őket a tőzsdén, és követem őket az én tantárgyamban befektetési stratégia hosszú távra összpontosított.

Az iparágtól, a termelési ciklustól vagy az adott vállalatot körülvevő számviteli előírásoktól függően a készletértékelés egyik vagy másik módját alkalmazzák. De miért kellene a súlyozott átlagköltséget felhasználnunk befektetéseink értékeléséhez? melyek a fő előnyei? Milyen típusú befektető profitál a legjobban? És ami még fontosabb, miért használnánk a súlyozott átlagköltséget és a dollárköltség-átlagolást hosszú távú befektetési stratégiaként?

Válaszolok neki, az ideális idő éppen itt van. Főleg két okból.

  1. Összetett nagybetűs írás. Minél hamarabb elkezd befektetni, annál hamarabb élvezheti a „hógolyó-hatást”. Megtakarításai hosszú időn keresztül exponenciálisan nőnek. Több idő, több előny.
  2. Súlyozott átlagköltség. Időszakos hozzájárulásokkal, és hosszú távon, a jövedelmezőség szabályozott. Ha 20 évig havi összeget fektetünk be, akkor nem számít, hogy egy évvel korábban vagy később kezdtük. A jövedelmezőség majdnem azonos lesz.

Mi a súlyozott átlagköltség?

A súlyozott átlagköltség vagy a súlyozott átlagár egyszerűen megmondja nekünk átlagos teljes költség befektetéseinkhez. Összehasonlítva az aktuális tőzsdei árral megbecsülhetjük nyereségünket. Ha nem világos számodra, akkor a a kiszámításának példája tisztán látja.